Google原本被看好能藉由自家AI晶片TPU在2026年大舉進軍市場，市場甚至預期其產量可達400萬片。然而，由於台積電CoWoS先進封裝產能的限制，外界普遍認為Google可能要等到2027年，才能真正實現大規模量產並進軍AI晶片外銷市場。
據摩根士丹利12月1日發布的最新報告，該機構大幅上修了對Google TPU的長期需求預估，預期2027年TPU的產量可達500萬顆。報告指出，若Google每對外銷售50萬顆TPU，將為其帶來約130億美元的營收，並使每股盈餘（EPS）增加0.40美元。
然而，富邦研究在Jefferies報告中提出了較為保守的看法。儘管有消息稱Meta正與Google洽談，計劃自2026年起採購TPU，但若以2026年生產400萬片的市場傳言來看，台積電CoWoS的實際產能仍可能無法支撐這一目標。根據台積電CoWoS模組的推估，Google TPU在2026年的產量大約在310萬至320萬片之間，與樂觀預期存在顯著差距。
造成產能瓶頸的主要原因包括：台積電現有的AP8廠已滿載運轉；新建的AP7廠一期產能已被蘋果下一代處理器預先包下；AP7廠二期最早也要到2026年底才會開出，意味著無法支持Google在2026年實現全面量產。
隨著台積電2027年產能的逐步提升，Google TPU的總產量有望增加至500萬至600萬片，較2026年幾乎翻倍。屆時，不僅能為Google的兩大合作夥伴博通（Broadcom）與聯發科提供更充裕的產能支持，也將成為Google正式進軍AI晶片外銷市場的關鍵轉折點。